资金终值计算公式（资金的现值终值与复利）

1、终值的用途：终值是在一定时期内按复利计算的本息总值，在投资当中有广泛的用途，今天小编就来说说关于资金终值计算公式?下面更多详细答案一起来看看吧!

资金终值计算公式

现值与终值用途案例

1、终值的用途：终值是在一定时期内按复利计算的本息总值，在投资当中有广泛的用途。

例如，某企业准备投资建设一个化工厂，投资100万元，预计化工厂使用10年，10年后报废，假设

报废后残值和清理费相抵。计算以下该化工厂在10年内为公司提供多少收益才值得投资（假定收益要在第10年末一次收回），假设预计10年内市场平均利息率为10%。

按照复利的计算公式： S= P（1 R）n=100万（1 10%）10=259.37万 可见，10年内这个化工厂的总收入至少要达到259.37万元的净收入，否则不如将100万元存入银行获利。

2、现值的用途：现值是未来某一金额的现在价值。现值在投资中也有重要用途。

例如，某企业集团有一项工程，需要十年建成，投资方案有两种：甲方案是第一年初投资5000万元，以后9年每年初投资500万，总投资9500万，乙方案是10年内每年年初投资1000万，总投资1亿元，假设市场平均利率为10%，比较哪一种方案可取。

甲乙两种方案比较

上表的贴现因子是：1/（1 10%）。 表面上看，乙方案比甲方案多投资500万元，但是由于每年投资金额不同，按市场平均利率计算的现值比甲方案节约资金1120.49万元。

资金在使用过程中会由于提高了生产率而产生增值。那么，我现在问你一个问题：某人今天给你100元钱和一年以后给你100元钱，你会选择哪一个呢？你可能会毫不犹豫的回答，选择今天得到100元钱。因为最起码你可以把今天的100元钱存入银行，如果存款的年利率为10％，一年后你会得到110元钱。如果你把这100元钱用于其他投资，一年后你可能会得到更多的钱。也就是说，今天100元钱的价值要大于一年后100元钱的价值。

如果我再问你一个难一点的问题：我今天给你100元钱和十年以后给你200元钱，你会选择哪一个呢？为了回答这个问题，你需要有某种方法来比较不同时点上的货币价值。这里我们需要引入两个经济学的概念——现值和终值，所谓现值就是指某项资产现在的价值，终值就是指某项资产未来的价值。我们在经济学上通常使用复利计算资金的现值和终值，复利就是人们通常讲的驴打滚，利滚利。那么，我们现在有两种方法来解决上面的问题。

方法一：如果你今天把100元钱存入银行，假设银行存款利率为10％，这100元钱十年后的价值是多少？即这100元钱十年后的终值是多少？

一年后的终值为：100×（1＋10％）＝110（元）

二年后的终值为：100×（1＋10％）×（1＋10％）＝100×（1＋10％）2＝121（元）

三年后的终值为：100×（1＋10％）2×（1＋10％）＝100×（1＋10％）3＝133.1（元）

以此类推，

十年后的终值为： 100×（1＋10％）10＝259.37（元）

通过计算，我们可知今天的100元钱的价值等于十年后的259.37元钱的价值，所以你应该选择得到今天的100元钱，而不应该选择得到十年后的200元钱。

在经济学中，我们通常用p表示现值，用s表示终值，用i表示利率，用n表示时间，那么，复利终值的计算公式可以表示为：

S＝p(1 i)n

方法二：假设银行存款利率为10％，十年后的200元钱现在的价值是多少？即现值是多少？也就是说，你现在需要在银行存多少钱，才能在十年后得到200元？

由于复利现值是与复利终值的相对称的一个概念，根据上面的复利终值公式：S＝p(1 i)n，我们可以推导出复利现值公式：

P=s/(1 i)n=s(1 i)-n

根据复利现值公式，我们计算十年后的200元钱的现值是：

P= s(1 i)-n＝200×（1＋10％）－10＝200×0.3855＝77.1（元）

通过计算，我们可知十年后的200元钱的价值等于今天的77.1元钱的价值，所以你应该选择得到今天的100元钱，而不应该选择得到十年后的200元钱。

对于上面的答案我们需要注意的是，你做出选择的关键是利率，如果利率发生变化，你做出的选择可能不同。如果银行存款的利率变为5％，十年后的200元钱的现值则变为122.78元，在这种情况下，你应该选择得到十年后的200元钱，而不应该选择得到今天的100元钱。

我们大多数人在进行投资理财时可能没有意识到复利增长的所产生的惊人力量，现在我们通过一个例子来说明复利所产生的惊人结果。假设你现在有10000元钱，通过投资理财，每年能够赚取20%的收益率，那么在20年后，连本带利就会变成383，380元，想必看到这个数字后，你会很惊讶吧？在30年后，总额就变成了2，373，800元。40年后又是多少呢？答案会让你目瞪口呆的：14，698，000元，也就是说你现在是20岁，投资10000元，如果每年能够赚到20%的收益率，到60岁时，你就是一个千万富翁了。

另一个例子更能说明复利的魔力，1626年，荷兰人用价值约24美元的东西，从印第安人手里买下了纽约。当时买到的土地，总面积约为22平方英里。这么便宜的把纽约卖掉，人们通常认为印第安人是上了荷兰人的当，但是，如果我们用复利终值公式计算一下，却可能得出印第安人是最为精明的商人的结论。假如当时印第安人把这24美元存入银行，按每年6%的复利计算，那么到2008年大约就变成了1051亿美元；按每年7%的复利计算，那么到2008年大约是37621亿美元；按每年8%的复利计算，那么到2008年大约是130万亿美元。而美国2007年的国民生产总值是11.6万亿美元，如果这24美元能够每年得到8％的收益率，他的后代现在用这笔钱不要说可以买回纽约，就是买回整个美国也绰绰有余。另外，我们可能还会注意到一个问题，就是收益率即使有很小的差别，在很多年后计算的终值也会差别很大。这就是复利增长的魔力所在，因此爱因斯坦把复利称为“有史以来最伟大的数学发现”。

下面我们通过两个例子来说明资金的现值和终值是如何帮助我们进行投资决策的。

1、美国人鲁鲁在买时中了大奖，她可以在今后的30年中每年获得200万美元，总金额为6000万美元。当她立刻仅以2100万美元的价格卖掉这张，并将钱存入银行，每年得到10％的利息收入时，很多人都感到很迷惑，也很惊讶。鲁鲁的这种行为是不是很愚蠢呢？那么，我们现在来计算一下在利率为10％的情况下，在30年中每年获得200万美元的现值是多少？经计算，现值为1885万美元，小于现在得到的2100万美元，因此，鲁鲁的行为不是愚蠢的，而是明智的。我们也可以从另外一个方面理解以2100万美元的价格卖掉是一个理智的选择，鲁鲁把钱存入银行，可以永久性地每年从银行获得210万美元的利息收入，而不是仅仅在30年中每年获得200万美元。

2、如果你准备现在为刚刚出生的孩子买一份人寿保险，需要缴纳保险金1万元，保险公司承诺在60年后，也就是在孩子60岁的时候，一次性返还给你的孩子10万元。在银行存款年利率为5％的情况下，这种保险值得买吗？经计算，这种保险是不值得买的。因为现在的1万元，如果存在银行的话，60年后的终值是18.679万元；60年后的10万元现值是5353.6元。如果计算收益率的话，这种保险的年收益率还不到4％。

划重点了！如果你看了这么多还没知道它的用处，那我我就说最简单的一点，起码买保险的时候不会被坑吧？如果你能把知识用在好的投资项目上面，那么可以省不少钱，一省一赚，妥妥的走上人生巅峰。要想在大趋势中抓住主流趋势致富，那就得关注头条号 金融学习班 每天学习结合实践经验

以前发财靠时代，靠运气，现在靠见识，靠知识，靠趋势。所以请关注头条号 金融学习班 每天学点金融学，不用多久，你就会升职加薪，当上总经理，出任CEO，迎娶白富美，走上人生巅峰！