个人账户养老金计发月数为139个月（养老金个人账户计发月数是139个月）

很多人可能听说过养老金个人账户的计发月数是139个月，于是就把养老金回本的时间设置成71.7岁。真的是这样吗？当然不是了。

养老金的计算公式主要包括基础养老金和个人账户养老金，具体计算公式是2005年国发38号文件确定的，全国计算方式基本统一。

个人账户养老金，等于退休时个人账户的余额，除以退休年龄确定的计发月数。

退休时个人账户的余额是按照缴费基数的8%记入的，这并不是真实账户只是记账账户而已。但是，很多人还是习惯的将个人账户和统筹账户分开，认为缴费基数的8%是在个人账户中，剩余部分进入了统筹账户。

由于个人账户的余额，如果退休领取不完可以有继承人继承，因此个人账户部分是可以完全实现保本的。

另外，养老保险个人账户的记账利率从2016年开始由国家统一公布。记账利率特别的高，远远超过了个人理财利率，2016年是8.31%，2017年是7.12%，2018年是8.29%，2019年是7.61%，2020年是6.04%。所以，对于企业职工来说，由于个人缴纳部分全部“进入”个人账户还是非常划算的。

个人账户的计发月数是2005年国家制定，全国统一的一张表，至今没有修订过。其中，50岁退休是195个月，55岁是170个月，60岁是139个月。

这个数值是参考了2000年的城镇人口预期寿命、退休年龄和平均记账利率或收益率计算而来的。最终的目的是想实现，人们活到预期寿命，个人账户的余额恰好领取完毕。可是2005年制定的这张表，已经时过境迁。2000年第5次，全国人口普查的人均预期寿命是71.4岁（新生儿），2019年已经达到了77.3岁。另外，个人账户记账利率当时的假设只有4%左右，而近5年来的个人账户记账利率高达6%~8%。

所以，139个月并不是亏本与不亏本的界限，只不过是2005年计算出来的一个数值而已，没有特别意义。

基础养老金多久会回本呢？基础养老金等于退休上年度社会平均工资×（1 本人平均缴费指数）÷2×1%×缴费年限。

简单点说，如果我们按照60%基数缴费12个月，退休可以领取0.8%的退休上年度社会平均工资的基础养老金。

由于个人参加养老保险，划入统筹部分是12%，假设社平工资是5000元，最低基数为3000元，每月进入统筹账户360元，一年4320元。

如果说社会平均工资不变，退休后生成的基础养老金为40元每月，回本时间仅有4320元÷40元，等于108个月。

这属于正常的回本时间，也就是仅仅9年而已。而如果我们退休时间越晚，社会平均工资越高，回本时间就会短得多。比如说，参保人员早在20年前参保时，当时社平工资是1000元，当时最低缴费基数只有600元，缴纳的钱数每月是72元，一年就是864元。这时候的回本月数只有21.6个月，不足两年。

其实，仅从投入和回本角度考虑问题是不正确的。参保人去世以后，国家还会额外发放丧葬费和抚恤金待遇。2020年山东省退休职工去世一次性救济金（抚恤金）标准为10个月的社平工资，高达67870元。这都是养老保险基金要负担的成本。

如果考虑到这些成本，甚至社平工资1000元的时候，我们无需领取养老金都能够回本。

总体而言，参加职工养老保险是一件非常划算的事情，不要单纯的用亏本与否来考虑问题。它是我们应对长寿风险的终极保障。