富士康上市资料（富士康明日申购）

定了！备受期待的A股超级独角兽富士康最终确定募资总额了，271亿元，A股3年来最大一桩IPO终于浮出水面。想要打新的小伙伴千万不要错过5月24日（本周四）的网上申购（打新）！

5月22日深夜，备受期待的富士康工业互联网股份有限公司（以下简称“富士康”）发布招股说明书，以13.77元/股的价格发行约19.7亿股股票，募集总额约为271亿元，创下近年来A股IPO的纪录。

超大IPO规模、超级独角兽概念、工业互联网巨舰艇……富士康此次IPO发行有哪些亮点不容错过？快跟中证君一起来看一下吧！

富士康“打新”前，五大不容错过的看点：

1、富士康此次拟募资总额达到271亿元，创下近3来以来新股发行的记录。

2、战略配售配合线下发行“锁股”，降低大额融资对市场的冲击。

3、只需要1个涨停板，即可跻身A股科技类股票市值第一名。

4、5月24日投资者可参与网上申购“打新”，若有7个涨停板每签收益即可破2万元。

5、除了富士康，A股还有十余只富士康概念股龙头值得关注。

在5月17日、18日初步询价过后，富士康的发行价终于在5月22日深夜揭开神秘面纱。参与网上申购的投资者可在5月24日进行申购。

富士康本次IPO发行股份数约19.7亿股，每股发行价为13.77元。以此计算，此次富士康募资总额约为271亿元。除去本次发行费用，募集资金净额为267亿元。

从A股历史IPO募集情况来看，此次富士康IPO募资总额将排到第12位，并成为近3年来最大的一桩IPO。值得注意的是，在富士康之前，同为“独角兽”企业的药明康德和宁德时代，在IPO募资过程中均出现了不同程度的“缩水”现象。此次富士康的最终拟募集金额与先前在IPO申报稿中列出的募集投资项目总额基本一致。

A股历史IPO募资前十五名一览

富士康此次新股发行采用了战略配售、网下发行和网上发行相结合的发行方式，在不考虑触发回拨机制前提下，初始战略配售股占比为30%，网下发行与网上发行新股的比例为7:3。除网上发行的新股不设限售期外，全部战略配售股及网下发行的70%的股票均为限售股。

就历史IPO案例看，发行大盘股尤其是超级大盘股时，设置战略配售是常规设计，30%的比例也并不突兀。但对网下非老股减持发行部分直接按比例设定非锁定部分和有锁定部分，这一设计是我国IPO市场采用询价制度以来的首例。

从初步的战略配售、网下配售锁定机制来看，预计锁定股份数约占到64%，也就是首发一上市就流通的比例在36%左右。如果简单按271亿元募资来算，首发上市流通市值约为百亿元左右。

业内人士认为，通过“战略配售 大规模锁定”之后，富士康首发流通的规模被有效控制，这样在保证募资金额充足到位的情况下，也将有效减少大规模首发上市对二级市场造成的冲击。

目前，在A股市场，市值最高的科技股为海康威视，目前市值约为3800亿元。不过随着“工业互联网巨舰”富士康的登陆，科技股一哥的位置将被富士康取代。

按照富士康招股说明书公布的发行规模测算，富士康发行初始公司总市值约为2710亿元，只要在首日收获一个44%的涨停板，市值便足以超过海康威视，成为A股当之无愧的科技第一股。

如果参考海康威视当前39倍市盈率测算，若富士康上市后市盈率与之持平，那么其总市值或有望突破6000亿元。

按照此次富士康的申购价格，在不考虑触发回拨机制的情况下，参与打新的股民最多可以顶格申购此次初始网上发行新股的千分之一，且1000股的整数倍，即413000股，打新者在前20个交易日里需连续持有沪市股票总市值413万元以上。

对于手里没有那么多股票的普通投资者来说，也不用沮丧，按照当前富士康的发行价计算，即使只中一签，收益也相当可观，值得期待。

本次富士康公布的每股发行价13.77元，如果按照按照近一年来常规7个涨停板计算，每中1签，收益过2万元；

如果按照当前药明康德11个涨停板计算，每中1签，收益 3.77万元；

如果按照去年三六零18个涨停板的超乐观预期测算，每中1签收益可以突破8.65万元。

作为“工业互联网巨舰”，富士康产业链上涉及的公司众多，在A股也不乏富士康概念龙头。对投资者来说，如果“打新”运气欠佳，关注下富士康概念股说不定也会有所收获。

根据华泰证券统计，如公司顺利IPO，上游企业有望受益。概念股标的有安彩高科、京泉华、光韵达、奋达科技、宇环数控、盛宏科技、劲拓股份、新亚制程、华东科技、沃特股份、广信材料、金龙机电、昊志机电、博威合金、东尼电子、东阳光科、顺络电子、云海金属。除安彩高科为富士康的参股公司外，其他均为公司供应商或服务商。

A股部分富士康概念股

【打新大猜想】

看完以上五大看点，相信很多小伙伴已经急不可耐的准备打新了。不过先别忙，打新之前，不如让我们先来大胆猜测下，富士康到底能收获几个涨停板？

“先进制造 独角兽 超大市值”，对于富士康而言，在多个光环加持下，上市后能收获几个涨停板，成为当下最大的悬念。

今年2月~3月期间，市场相继出现养元饮品、今创集团、华宝股份3只新股上市后只收获了区区一个“一字板”，当时有不少投资者把这类新股称为“假新股”。截至5月21日收盘，这3只新股中，有1只已经处于破发状态。

事实上，近年来，随着IPO常态化的推进，新股上市后的连板数量开始趋于减少。据统计，2015年上市的新股平均连板数量为约12个，2016年这一数字为约13个，而到了2017年，这一数字大幅下滑至9.4个。

据统计，今年1月~2月上市的新股，上市后的平均连板数量进一步下降至6个左右；而到3月上旬，这一数字跌落至谷底，期间上市的5只新股，上市后的平均连板数量只有3.2个。

不过随着之后新股上市节奏的放缓，新股的连板数量也触底回升。近期市场回暖，上市新股的涨停板数量有所增加。

以今年首支上市的“独角兽”企业药明康德为例，目前药明康德已经收获11个涨停板，且目前仍未打开。此外，富士康作为超级独角兽的稀缺性，市场是否能给予更高溢价目前仍充满悬念与期待。

富士康打新收益测算表

来源 / 中国证券报

编辑 / 武兵