保险科普，三十六，：保险的内部收益率IRR怎么算？

如何计算内部收益率（Internal rate of return, IRR），应该是VC做案子之前必备的工序了，它可以真实的反映这个项目的回报率。例如你投资100块钱，给你每年58%的利息，复利计算，5年后回的钱是1000块；5年获得10倍回报，IRR=58%。IRR越高，代表你选择的项目越挣钱。

该算法适用于储蓄类保险的收益率计算（年金险、增额终身寿等），因为它有明确的起始资金、投资期限和投资回报。开始计算前，温馨提示保险不是高收益产品，不要拿来和理财、股票、基金、债券等来做横向对比，保险更显著的是低风险、现金流规划、资产传承等功能，建议在同类产品内进行对比。

新建一个空白Excel，将保险合同现金价值表的数值输入到其中：例25岁女，5万×10年。最左一列填保单年度，中间一列是现金流，前面10年每年交50000，就是-5000；最右一列是IRR。可以看出40年后，该产品实际收益率达到3.58%，高于宣传的预定利率3.5%。