信托业务知识（信托小百科）

信托小百科一、信托是什么，我来为大家科普一下关于信托业务知识?下面希望有你要的答案，我们一起来看看吧!

信托业务知识

信托小百科

一、信托是什么

信托根据字面意思委托人基于对受托人的信任，将其财产权委托给受托人，由受托人按委托人的意愿以自己的名义，为受益人的利益或特定目的，进行管理和处分的行为。信托（Trust）也是一种理财方式，是一种特殊的财产管理制度和法律行为，同时又是一种金融制度。信托与银行、保险、证券一起构成了现代金融体系，成为了我国的四大金融支柱，并且信托的规模仅次于银行，位列第二。

二、信托的投资门槛

由于信托还是属于私募的范畴，让我们先来看一下资管新规对于合格投资者的认定。

（一）具有2年以上投资经历，且满足以下条件之一：家庭金融净资产不低于300万元，家庭金融资产不低于500万元，或者近3年本人年均收入不低于40万元。

（二）最近1年末净资产不低于1000万元的法人单位。

（三）金融管理部门视为合格投资者的其他情形。

在现在的制度下，信托理财门槛100万起，但有人数限制，每个信托计划仅有50人，金额300万以上则没有人数限制。由此可见，信托的准入门槛并不低，而且针对近段时间刚出的信托新规征求意见稿来说，要严格控制单个信托200位投资者的人数限制，那可能手握300万大额资金可能也买不到心仪的产品；今后小号客户投资信托理财将愈发困难。（小号是各大信托公司的俗称，泛指投资金额300万以下的投资客户。）

三、信托的收益

既然信托的门槛这么高，那么信托的收益又有多少呢？最近，由于疫情的影响，结合现在的宏观经济以及货币政策，整个市场的融资成本降低，使得信托的平均收益也迈入了“7”时代，平均收益在7%-8%之间。虽然信托收益近期呈现下降趋势，但是相较于银行理财迈入“3”时代，信托的收益在固收类理财里还是很占优势的。那么，问题来了，信托的收益这么高，他的投向到底是哪里呢，风险大不大呢？下一部分让小豆给你娓娓道来。

四、信托的分类

信托是我国唯一一个可以横跨资本市场、货币市场和实业投资的金融机构。由此可见，信托公司作为金融机构可以投资的范围相当广泛，这也是为什么信托牌照如此抢手的原因；我国持有信托牌照的公司仅有68家，且不会再新增，信托牌照的价值由此凸显，并且大多数信托公司都实力雄厚，控股股东多为央企、银行、地方国资委等。在这里，小豆向大家介绍几类比较常见的信托投向。

1.地产类信托：信托公司与各大开发商进行合作，募集资金给开发商进行开发建设。常见的风控措施有土地抵押，资金监管，集团担保，项目公司股权质押等。

2.政信类信托：融资人为纯国资背景的城投企业，投向为城市的基础设施建设。常见的风控有应收账款质押，土地抵押，股权质押等。

3.工商企业类信托：融资人为实力较强的企业，信托公司向其发放信托贷款，用于其企业的发展或者流动性支持。常见的风控有：集团担保，股权质押，土地抵押等。

4.主动管理类信托：此类信托不披露具体投向，实为一种组合投资模式，由信托公司作为背书，带人之托，收人理财。

5.消费金融类信托：由于近两年消费金融的大力发展以及国家的支持，各大信托也纷纷介入消金领域，进行一个小额贷款的助贷模式。常见的风控有：集团差额补足，担保公司担保，以及贷前贷后实时监测等。

测等。

五、信托的安全性

看完了信托的投向，很多人不禁要问，那信托投向这么多，到底安不安全呢，是不是保本的呢，能不能达到收益率呢？其实通过资管新规我们可以知道，现在任何一种理财都不能进行保本保息的承诺，连大家最常见的银行理财也是一样。大部分固收类信托，风险等级大多为R2-R3，与银行的中低风险理财对标，但往往银行理财不披露底层资产，其实往往大部分也投进了信托，你去银行买到的理财其实就是买了二手的信托；而信托投向明确，投资者可以通过对于底层资产的比较，来选择自己的投资，当然也不能瞎投，毕竟信托“刚兑”的时代已经过去了，但是选择一款风控完备的信托计划作为固定收益的理财还是当下一个极具性价比的选择。

六、去哪买信托

既然信托这么好，而如果又是合格投资者的话，去哪里可以购买到信托呢？其实，68家信托大部分已经开通了自己的直销队伍，拨打热线电话或者下载其APP就会有直销团队为其服务。各大银行其实也都有代销信托，但是一般只推荐给自己的私行客户，但是因为要收取中收收益也比各大信托的直销渠道来的低一些，所以小豆在这里建议买信托还是优选直销渠道。那么这么多家信托公司，该选哪一家呢？小豆建议在目前市场下，还是优选头部信托，在挑选项目时也要擦亮眼睛，要选大的开发商，融资方等，也要注意风控措施，不要一味被高收益所吸引。当然，在今后的文章中，小豆也将对更多的内容进行科普，欢迎关注本公众号，后续内容更精彩！

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