大额存单什么时候出现的（曾经火爆一时的大额存单）

最近几个月时间，银行的大额存单突然不香了，很多银行推出的大额存单认购遇冷，用户认购的积极性并不高，和年初相比，目前购买大额存单的客户明显减少了很多。

这跟前几年大额存单火爆的情况形成了很大的反差。

大额存单是2015年新推出的一种存款产品，其认购门槛是20万，尽管门槛比较高，但仍然受到大量客户的欢迎。

而大额存单之所以受到大家的欢迎，跟普通定期存款相比主要有几大优势：

第一、利息更高。

大额存单刚推出来的时候，利息明显比普通定期存款高出很多，比如某些大银行三年期的普通定期存款利率只有3.8%，但大额存单的利率却可以达到4.2625%左右。

第二、流动性比较好。

之前很多银行大额存单都允许有几次提前支取，而且提前支取挂档计息，这比普通定期存款提前支取，只能按活期利率计息要划算很多。

也正因为大额存单优势比较明显，所以很多银行每期推出大额存单的时候，都受到客户的追捧，很多大额存单刚推出来就会售罄。

既然大额存单优势明显，而且一直以来都受到客户的欢迎，为什么最近一段时间大额存单突然遇冷，甚至被客户嫌弃了呢？

其实这里面主要有几个方面的原因。

一、大额存单利率下降。

前几年大额存单之所以受到大家的热捧，最关键的原因就是利息比普通定期存款高。

但是最近一段时间，大额存单的利息已经有了明显的下滑，比如之前很多银行3年期大额存单利率都可以达到4%以上，但目前有些大银行三年期的大额存单利率甚至只有3.35%，这利率明显有了很大的下滑。

在大额存单利率下滑之后，客户不愿意购买也很正常。

那为什么最近一段时间大额存单利率突然下降了呢？这里面其实也主要有几个方面的原因。

（1）市场流动性增强。

进入2020年下半年之后，市场流动性明显增强，在流动性增加的背景下，银行吸收存款难度没有那么大，对应的银行的利率也会相应的下降，无论是大额存单还是普通定期存款利率都有了明显的下滑。

（2）利率自律机制的影响。

过去几年时间，我国已经逐渐放开存款利率限制，各大银行可以根据市场的实际情况进行定价。

但放开利率限制之后，有些银行为了吸收更多的存款，就变相提高存款利率，这加大了存款市场的竞争，同时也提高了贷款端的融资成本。

为了规范这种无序的存款竞争，2020年3月10日，央行就向各分支机构及主要金融机构印发了《中国人民银行关于加强存款利率管理的通知》，通知要求指导市场利率定价自律机制，加强存款利率自律管理。

到了2021年6月初，利率自律机制召开了一次会议，这次会议对各大银行存款利率做了两个调整。

第1个是调整存款利率定价模式。

之前银行利率定价主要由央行基准利率加上浮百分点形成，但目前银行利率定价模式已经更改成由基准利率加基点组成，这样银行的利率定价更加灵活，也更加能够反映市场的真实情况。

第2个调整是下调银行利率上浮限制

前几年很多小银行的利率上浮上限都比较大，个别银行甚至可以上浮100%以上，对应的利率最高可以达到5.4%以上。

但自利率自律机制开会之后，他们对各大银行利率上限做了调整，很多银行的利率上限都有了明显的下降，比如一些大银行最高只能加60个基点，小银行最高也只能加100个基点左右。

在利率上浮受限之后，很多银行的利率都有了明显的下降，比如之前有些小银行5年期利率可以给到5%以上，但目前绝大多数银行利率都不会超过4%，特别是对那些大银行来说，目前最高利率也只不过是3.5%左右，这个利率跟年初相比，已经有了较大幅度的下滑。

在存款利率下降之后，大额存单被嫌弃也可以理解。

二、大额存单流动性变差了。

大额存单其中的一个优势就是流动性比较好，提前支取挂档计息。

但是从2019年末开始，监管部门就加大了对这类挂档计息存款的监管力度，包括各类银行推出的智能存款以及大额存单都受到了一定的影响。

比如在2020年3月份央行发布的文件当中明确要求，各大银行要压缩结构性存款规模，同时规范提前支取挂档计息类产品的发行。

所以从2020年下半年开始，很多银行都开始逐渐取消大额存单挂档计息。

2020年12月14日，包括工商银行，建设银行，农业银行，中国银行，交通银行以及邮储银行六大国有商业银行同时发布公告称：从2021年1月1日起，提前支取挂档计息的个人大额存单，定期存款等产品计息方式将由挂档计息调整为活期存款挂牌利率计息。

所以从2021年之后，绝大多数银行的大额存单都已经不能够挂档计息，这意味着大额存单提前支取跟普通定期存款一样，只能按活期利率计算，而目前大多数银行活期利率都只有0.35%左右，这是非常不划算的。

在大额存单取消挂档计息之后，其流动性优势已经不存在，所以很多客户不愿意购买大额存单也情有可原。

从目前大额存单的实际情况来看，无论是利息还是流动性跟普通定期存款相比其实已经没有什么太大的区别。

而且从整个理财市场来看，大额存单的利率明显要比市场上其他理财产品收益率更低，这时候那些拥有大额资金的客户更倾向于把钱投入那些收益更高的理财产品当中，结果导致大额存单遇冷也在市场的预料当中。